东南亚电商市场现状剖析，Shopee称霸六国

尽管线下消费恢复、通货膨胀和利率上升持续，但根据MomentumWorks最新报告，2022年东南亚电商GMV增长了1.8倍，达到995亿美元。报告预计，在正常情况下，东南亚电商GMV将在2028年达到1750亿美元。

东南亚电商发展现状

在东南亚6国电商的GMV结构中，印尼市场占比52.1%，为519亿美元；其次是泰国144亿美元（14.5%）、菲律宾115亿美元（11.5%）、越南90亿美元（9.1%）、马来西亚87亿美元（8.7%）、新加坡40亿美元（4.1%）。

其中，新加坡和马来西亚是人均GMV指数领先的市场。

据报告，2022年，东南亚九大平台的商品总值(GMV)仍较2021年增长了14%。Shopee以479亿美元的总GMV领先，其次是Lazada201亿美元，Tokepedia184亿美元，TikTokShopGMV为44亿美元。

值得注意的是，Shopee的GMV市场份额在所有六个市场中均排名第一，其中最高的是马来西亚的78%、越南的63%和菲律宾的60%。

印尼不仅是东南亚电商GMV最高的国家，也是东南亚人口最多的国家。在印尼，Shopee和Tokepedia的GMV市场份额相近，分别为36%和35%。印尼市场还拥有Lazada（10%）、Bukalapak（10%）、TikTokShop（5%）和BliBli（4%）等众多其他平台。

与印度尼西亚类似，越南的电商市场也比较多元化。但国内市场份额主要属于Shopee、Lazada等国外巨头，Tiki、Sendo等本土平台占比很小，GMV分别达到5亿美元（6%）和0.4亿美元（4%)。

除了印尼，LazadaGMV在东南亚所有5个国家中均排名第二，在综合排名中，Lazada也居于第二。但目前，Lazada正在赶超Shopee，今年4月，其从阿里获得了3.53亿美元的资金注入。

另一方面，在东南亚6个主要国家中，包括印度尼西亚、越南、马来西亚、泰国、新加坡和菲律宾，TikTokShop都成功进入了前五名，其去年东南亚GMV正增长363%，达到44亿美元。

东南亚市场未来走向

报告指出，东南亚电商市场的发展更像中国，而不是美国。不同的是，在过去十年里，中国电商不仅与经济水平保持两位数同步增长，而且在城市化、中产阶级（具备相应消费和互联网接入能力）、基础设施（物流、支付等）等方面取得了飞跃

但在东南亚的大部分国家，这些因素都未实现。例如，尽管印尼大力投资物流车队、仓储/分销中心和相应技术，但公路的平均通行速度仍然没有得到很大改善。

新加坡的城市化水平在几十年前就达到了100%，并不会再进一步发展。与此同时，东南亚预计没有一个国家能够像中国一样在十年内实现两位数的GDP增长。

因此，预计未来几年东南亚电商GMV将按照正常和健康的轨迹发展。Shopee和Lazada将继续占主导地位，TikTokShop、Shein等新进入者份额持续上升，专注于某个国家的本土电商平台将不得不转向多渠道竞争以求生存。